Startup de camions autonomes Kodiak pour devenir public

Startup de camionnage autonome Kodiak Robotics est de renvoyer publique par une fusion avec ARES Acquisition Corporation II, une société d’acquisition à des fins spéciales affiliée à Ares Management Corporation.

L’accord fera de Kodiak une entreprise cotée en bourse sous le nom de Kodiak AI, avec des actions qui devraient échanger sous les symboles de ticker KDK et KDK WS, en attendant l’approbation réglementaire.

Fondée en 2018 par le pionnier de l’autonomie Don Burnette, Kodiak est devenu un acteur de premier plan dans le camionnage sans conducteur, développant un système de conduite automatisé propulsé par l’IA connu sous le nom de pilote Kodiak.

Le système de l’entreprise combine le matériel modulaire et les logiciels dirigés par l’IA conçus pour s’intégrer aux opérations de flotte commerciale et s’adapter à une variété d’environnements du monde réel.

Burnette, qui est PDG, a déclaré que l’accord marque une étape centrale dans la mission de Kodiak de transformer l’industrie des transports.

« Il s’agit d’une étape remarquable pour l’équipe de Kodiak et renforce notre confiance dans la proposition de valeur significative que nous voyons dans notre technologie sans conducteur différenciée », a déclaré Burnette.

«Nous pensons que l’entrée sur les marchés publics accélérera notre stratégie pour étendre nos relations avec les partenaires existantes, fournir notre technologie à une clientèle plus large et fournir des solutions améliorées dans les industries commerciales du camionnage et du secteur public.

«De plus, avec l’approche disciplinée de Kodiak à la gestion du capital, ainsi que le soutien stratégique et financier de l’ARES, nous pensons que nous sommes bien placés pour exécuter nos plans de croissance à long terme.»

«Au nom de toute l’équipe de Kodiak, nous sommes ravis de travailler avec ARES et AACT alors que nous continuons à conduire notre mission pour créer un avenir plus sûr et plus efficace pour l’industrie du camionnage.»

Le conducteur de Kodiak en tant que modèle commercial facture aux clients par mile ou par camion, fournissant une solution évolutive adaptée au paysage logistique en évolution. La société affirme que son système améliore l’efficacité énergétique, la sécurité et la prévisibilité des coûts.

Dans ce qu’il dit, c’est une première pour l’industrie, Kodiak a commencé à fonctionner entièrement sans conducteur en partenariat avec Atlas Energy Solutions en 2024.

À ce jour, les camions ont effectué plus de 750 heures d’opérations autonomes dans le bassin du Permien du Texas. En mars 2025, Atlas s’est engagé à commander 100 camions supplémentaires, à la suite de la réalisation de repères de performance clés.

Le conducteur de Kodiak a enregistré plus de 2,6 millions de miles autonomes et est développé pour un déploiement plus large sur divers types de véhicules. La société estime que sa technologie s’occupe d’une opportunité de marché de 1 billion de dollars aux États-Unis et d’un marché total adressable de 4 billions de dollars à l’échelle mondiale.

David Kaplan, co-PDG d’AACT et co-fondateur d’Ares, a salué les progrès de Kodiak dans le secteur.

« En tant que dépassement précoce dans le camionnage autonome et d’abord pour livrer un produit sans conducteur commercial à un client, Kodiak s’est rapidement distingué en tant que leader de l’industrie dans un marché adressable important », a déclaré Kaplan.

«Nous sommes ravis de nous associer à Don et à l’équipe de Kodiak alors qu’ils cherchent à tirer parti davantage sur des vents arrière d’importants et à fournir de la valeur à leurs parties prenantes.»

Le partenaire AACT COO et ARES, Allyson Satin, a ajouté: «Nous pensons que la technologie évolutive de Kodiak, combinée à son réseau établi, positionne la société pour répondre aux demandes évolutives et croissantes de ses clients et communautés.

«Nous sommes impatients de prêter des décennies d’expérience d’ARES à investir et à naviguer dans des environnements de marché dynamique à l’appui des objectifs à long terme de Kodiak.»

Les clients et partenaires de Kodiak comprennent Bridgestone, JB Hunt, Werner Enterprises, CR England et Martin Brower. La société a également obtenu un contrat avec le ministère américain de la Défense, recevant environ 30 millions de dollars pour adapter ses systèmes de conduite autonomes à usage militaire.

L’équipe de direction de l’entreprise comprend des anciens combattants de l’IA, de la robotique et des transports, soutenus par plus de 200 employés. Burnette lui-même a une longue expérience dans le développement de véhicules autonomes, après avoir cofondé l’unité autonome à Otto (acquise par Uber).

Selon les termes de l’accord, l’évaluation pré-monnaie de Kodiak est fixée à 2,5 milliards de dollars. L’entité combinée prévoit de recevoir jusqu’à 551 millions de dollars en espèces du compte en fiducie d’AACT, en supposant aucun rachat.

La transaction a attiré plus de 110 millions de dollars d’investissements supplémentaires de Backers institutionnels, notamment la gestion des fonds Soros, les investissements ARK et l’ARES. L’investisseur existant ARK Investments a également réaffirmé son soutien à Kodiak.

Les conseils d’administration de Kodiak et d’AACT ont approuvé à l’unanimité l’accord, qui devrait fermer au second semestre 2025, en attendant l’approbation des actionnaires et les autorisations réglementaires coutumières.

Investisseur et informations juridiques

Kodiak et AACT prévoient d’organiser une présentation conjointe des investisseurs, disponible via le site Web des relations avec les investisseurs de Kodiak à Kodiak.ai/investors. Des informations supplémentaires, y compris l’accord de combinaison d’entreprises et la présentation des investisseurs, seront déposées auprès de la Securities and Exchange Commission des États-Unis.

Les conseillers de la transaction comprennent Citigroup et JP Morgan Securities pour AACT, avec un soutien juridique de Kirkland & Ellis. Kodiak est conseillé par Chardan, TD Cowen et Wilson Sonsini Goodrich & Rosati, avec Greenberg Traurig conseillant TD Cowen. Le soutien aux relations avec les investisseurs est fourni par le groupe Blueshirt.